Цена нефти: что принесет новая неделя

• Курс евро к доллару

Предыдущая торговая неделя на валютном рынке в графе евро/доллар остановилась на отметке 1,1020. Несмотря на снижение ставок в США и обсуждениям с заседания ФРС, курс евро/доллар не меняет диапазон, оставляя котировки на уровне бокового тренда.

На главных заседаниях Центробанков Еврозоны и США было принято решение о переговорах с новыми участниками торгового конфликта. К примеру, президент США Дональд Трамп заявил о том, что, несмотря на некоторые разногласия, он надеется прийти к соглашению с Китаем. Что характерно, при этом советники Трампа заявляют о противоположной информации. Ларри Кудроу оптимистически настроен: он уверен, что стороны расположены к компромиссному решению. Майкл Пилсбери, в свою сторону, говорит о введении новых тарифов для Поднебесной. О том, что октябрьские переговоры между странами пройдут успешно, говорит и то, что дважды за месяц прошли отсрочки повышения пошлин.

По прогнозу Федерального резервного банка Нью-Йорка, экономика США в третьем квартале текущего года выросла до 2,2% (к сравнению, на прошлой неделе цифра была в 1,6%). Составляя прогноз, ФРБ учитывал улучшение данных промышленного производства, жилищного сектора и производственных мощностей. На четвертый квартал ожидается повышение роста ВВП США. Начиная с ноября, прогнозы ставятся на увеличение денежной массы евровалюты. Экономика Европы ослабевает, особенно четко это прослеживается в текущем состоянии Германии. Эти оба фактора позволяют говорить о том, что пара евро/доллар ближайшее время не восстановится.

Наш прогноз на ближайший понедельник таков: снижение евро к доллару на уровнях 1,1000, 1,0980, 1,0950.

• Курс фунта к доллару

В конце прошлой недели торговый рынок фунта к доллару снизил курс до 1,2469. Великобритания и Евросоюз заключили договоренности, и тут же котировки отметили рост валют. Президент Еврокомиссии Жан-Клод Юнкер, выступая по поводу Brexit, рассказал о том, что отправил документы о положении Евросоюза по новому договору премьеру Британии Борису Джонсону. Тот, скорее всего, попросит новую отсрочку, – после назначенной даты выхода 31 октября. То есть, буквально через месяц Джонсон, исходя из нового закона, обязан будет попросить отсрочки.

Начиная с первых чисел сентября, зафиксировался рост котировок фунта к доллару. Это все зависит от хода соглашения, а также, возможных решений в процессе переговоров. При сохранении позитивного тренда, фунт к доллару может достигнуть отметки в 1,2580. До начала процесса выхода Обьединенного Королевства из Евросоюза, диапазон котировок останется на уровне 1,2400 – 1,2580.

Наш сегодняшний прогноз следующий: рост фунта к доллару на уровнях 1,2500, 1,2520, 1,2550.

• Цена золота

Под конец недели, золото поднялось в цене: 1516 долларов США за тройскую унцию.

В связи с подрывом нефтяных объектов в Саудовской Аравии, правительство США вводит санкции по отношению к банку Ирана. Что характерно, власти Ирана отрицают всякую роль в происшествии, случившемся на прошлой неделе.

ФРС уже дважды за этот год снижает процентные ставки, о дальнейших же снижениях пока не было заявлений. Перспективы не радужные, при этом есть выгодные варианты для рынка золота: мировые Центробанки смягчают монетарную политику. На начало октября ожидаются торговые переговоры США с Китаем.

Центробанк России в августе пополнил золотой резерв, совершив покупку 400 000 унций золота. К слову, Россия не отстает от передовых Италии и Франции: по объему золотых резервов страна занимает пятое место. При таких темпах закупок, регулятор РФ за полтора года превзойдет Центробанки ведущих стран Европы. Хотя, есть данные о снижении темпов пополнения золотых резервов страны. Например, за 2019 год планируется прибавление запаса на 180 тонн, то есть, меньше, чем за последние три года. Если говорить о добыче золота, то тут Россия стремится выйти в лидеры: есть амбициозная цель оставить позади Австралию и Китай. За текущий год наблюдается тенденция роста пополнения золотых резервов разными странами. Ожидается, что этот спрос будет только увеличиваться в ближайшем будущем. 

Сегодняшний прогноз от нас: снижение цены на золото на уровнях 1513, 1510, 1505 долларов за унцию.

• Цена нефти

Нефть марки WTI к концу прошлой недели уменьшилась в цене до уровня 58,38 долларов за баррель. Котировки, со всей вероятностью, сохранят тенденцию к снижению и на этой неделе.

По заявлению Министерства иностранных дел Саудовской Аравии о ходе расследования ситуации с нападением на нефтяные объекты, выяснилось, что в атаке принимало участие иранское оружие. Также, правительство Саудовской Аравии уже подтвердило, что в любой момент готово нанести ответный удар в случае необходимости. В свою очередь, иранская сторона снова отрицает любую причастность к инциденту. А вооруженные организации страны заявили об активном отпоре любой атаки, которая будет применена к территории Ирана.

Перспективы ослабевают, от стран с еще не сформированным рынком, до передовых развитых стран. Об этом заявляет Организация экономического сотрудничества. Властям необходимо принять меры по росту экономики, иначе, кроме застоя на низком уровне, экономика может начать стремительно падать вниз. Торговая война между Китаем и США как одна из главных причин снижения уровня. Это и снижение уровня инвестиций, и большие риски на финансовых рынках, и увеличение неопределенности политики. В этом году зафиксировался самый низкий уровень роста мирового ВВП. Показатель ОЭСР в 2,9% слабее, чем в период финансового кризиса 2008 года. Большая роль в послаблении экономики в крайнем сроке выхода Британии из ЕС. Brexit повлиял рост и на инвестиции.

Наш прогноз на понедельник: небольшое увеличение цены на нефть марки WTI на уровнях 58.50, 58.75, 59.00 долларов за баррель.

• Криптовалюта

По состоянию на прошлую пятницу, криптовалюты уменьшили цену. Bitcoin дошел до уровня 10 000 долларов, Ethereum ослабил позиции до 207 долларов. Что до уровня XRP, он снизился на 5% и достиг отметки в 0,2730. Общая капитализация криптовалюты составила 264 млрд долларов США.

В начале новой недели планируется запуск торгов на платформе Bakkt дневными и месячными фьючерсами Bitcoin. Это поможет Биткоину усилить волатильность: в последнее время, его торги происходят на низком диапазоне. Фьючерсные контракты в главной криптовалюте и расположение Фондовой биржи Нью-Йорка усиливают интерес институционных участников рынка со значительным капиталом. Хотя, в целом, доля скептицизма и недоверия к рынку криптовалютных операций все еще наблюдается.

Дэвид Маркус – основатель компании Calibra в Facebook – делает заявление о том, что проект думает о запуске собственной криптовалюты в 2020 году. Осталось только закрыть некоторые регуляторные нюансы. Также основатель говорит о том, что компания Libra не создает никаких угроз для денежно-кредитной политики государств. Это происходит несмотря на то, что недавно власти Франции и Германии критиковали эту систему. Дэвид Маркус не отрицает возможных проблем, с которыми может столкнуться их криптовалюта сразу после введения. Все-таки, должно пройти время для того, чтобы правильно донести концепцию и правила использования до конечного потребителя.

Наш прогноз на новую неделю для криптовалюты Bitcoin: рост на уровнях 10 100, 10 150, 10 250. Ethereum будет рости до уровней 210, 212, 215. XRP достигнет уровней 0.2760, 0.2800, 0.2850.

• Новости

Австралия представит рейтинг PMI в секторах предоставления услуг и обрабатывающей промышленности.

Еврозона, в особенности, Франция и Германия, опубликуют показатели деловой активности в производственном секторе. Немецкий Бундесбанк сделает презентацию отчета.

США готовы предоставить индекс национальной активности Федерального резервного банка Чикаго, индекс PMI Markit сферы производства и показатели деловой активности сектора предоставления услуг. Также ожидается доклад главы ФРБ Нью-Йорка Джона Уильямса.