Как определять надежные корпоративные облигации?

Куда и как инвестировать средства? Полезные мысли, объективная информация, готовые решения.
Бонус за сообщение 0.3$
Ответственный модератор - Ольга Васильева

Как определять надежные корпоративные облигации?

Сообщение Ольга Васильева » 04 май 2021, 18:10

Поговорим в теме о том, каким образом выбирать корпоративные облигации, да чтобы они были надежными.
Облигации - ценные бумаги (Bonds).
ОФЗ - облигации федерального займа (государственные) и выпускает их Министерство Финансов.
КО - облигации компаний и выпускают их корпорации.
С каждым годом спрос на корпоративные облигации (КО) растет. А потому, что доход стабильный приносят они и погашение в конце срока идет всей суммы. Доход стабильный и ОФЗ, но у КО он выше. Хотя имеются некоторые риски. Вот поговорим как выбрать корпоративные облигации инвестору.

Корпоративные долговые бумаги бывают трех видов:
- коммерческие;
- биржевые;
- классические.
Корпоративные ценные бумаги считаются надежными, если выплаты происходят 1 раз в 3/6 месяцев. Выплаты происходят в виде процентов, называемыми купонами.

Выбираем облигации сроком на 2-3 года. Таким образом инвестор, покупая ценную бумагу и компании на конкретный срок дает деньги компании на определенный срок и компания должна за это выплачивать проценты своим держателям облигаций. Должник в лице компании возвращает деньги держателю облигаций.

Однако, надо отметить тот факт, что облигации считаются самым надежным инструментом для вложения денежных средств. Но на самом деле можно и "прогореть" на них. Как? Объясню.
Хоть облигации многие инвесторы считают прекрасным инструментом для вложения денег и защиты от инфляции, но есть некоторые моменты, которые нужно учитывать при выборе облигаций. Поэтому посмотрим что нужно смотреть и что нужно исключать при выборе облигаций.

Итак, учитываем следующее:
1. Открываем карту доходности.
Карту доходности корпоративных облигаций на "Смарт-лабе" по ссылке:. https://smart-lab.ru/q/bonds/
На данной карте по оси Y указана доходность облигаций, а по оси X - срок до погашения. Выбираем облигации со сроком погашения 2-3 года и с доходностью 8-15%.

1.png


2. Не выбирать облигации по известным названиям.
Поясню почему. Так, к примеру, в 2015 году авиакомпания «Трансаэро», а конкретнее если, то в октябре 2015 г. не выплатила инвесторам купонный доход в установленный срок. В «Трансаэро» кредиторская задолженность составила 61 млрд рублей и компания объявила технический дефолт.

3. Информацию лучше просматривать на сайте Московской фондовой биржи: https://www.moex.com/ru/markets/stock/p ... duals.aspx
Вводим название или тикер в поиске.
2.png


4. Допустим выбрали компанию там на 5 строке Публичное акционерное общество "Мобильные ТелеСистемы", облигация биржевая (RU000A0JXEV5)
3.png


5. Срок размещения и срок погашения важен для тех, кто не собирается продавать бумаги, а ждать выплаты и окончания срока погашения.
Число выплат купонов в год лучше от 2-ух до 4-рех.

6. Если приобрести облигацию с амортизацией, то ее номинал вернется частями. В этом есть недостаток, так как при этом купонные платежи уменьшаются. Но средства выплаченные можно реинвестировать. Тут кому что, как говорится.

7. Обязательно смотрим дюрацию https://smart-lab.ru/q/bonds/RU000A1002C2/
дюр.png

Чем меньше дюрация, тем лучше. Так как риски меньше будут по неполучению своих денег обратно.

8. Стоит относиться к высокорисковым КО с некоторой опаской. Например, это касается тех облигаций, чей купонный доход будет зависеть от цены золота, нефти, индексов, акций.

9. Периодически можно наблюдать текущую доходность облигаций на Московской фондовой бирже, а также ликвидность и доходность.

Инвесторам стоит знать, что облигации корпоративные являются рискованным инвестиционным инструментом, но в портфеле инвестора они должны быть, так как доходность могут принести и выше 15-20%.
Хотелось бы узнать мнение форумчан: кто покупает облигации и может быть опыт в этом, чтобы поделиться тут с нами?
Аватар пользователя
Ольга Васильева
 
Сообщений: 13529
Зарегистрирован: 16 янв 2017, 13:21
Средств на руках: 2,801.95 Доллар
Группа: Главные модераторы
Благодарил (а): 6809 раз.
Поблагодарили: 3140 раз.
Регистрируйся и получай бонусы за посты. index.php?r=12409

Вернуться в Выгодные инвестиции

Кто сейчас на форуме?

Сейчас этот форум просматривают: Елена Дудина и гости: 78

Права доступа к форуму

Вы не можете начинать темы
Вы не можете отвечать на сообщения
Вы не можете редактировать свои сообщения
Вы не можете удалять свои сообщения
Вы не можете добавлять вложения