Конфликт на ближнем Востоке привел золото и нефть к рекордным уровням

Евро/доллар

Курс евро/доллар торгуется около уровня 1.1160 в начале новой недельной сессии. Котировки откатились от четырехмесячного максимума, хотя последние макроэкономические данные из США вызывают обеспокоенность инвесторов. Производственный индекс ISM неожиданно снизился до 47.2 в декабре. Деловая активность в промышленном секторе США падает уже пятый месяц подряд на фоне торговой войны с Китаем.

В пятницу были опубликованы протоколы последнего заседания Федерального Резерва. Несколько представителей Комитета по денежно-кредитной политике выразили опасения, что сохранение ставок низкими долгое время может увеличить дисбалансы в финансовом секторе. Кроме того, ФРС отметила снижение рисков из-за ослабления напряженности с Китаем и сокращения вероятности жесткого Брекзита. В целом протоколы поддержали курс американской валюты. Кажется, что ФРС не настроена продолжать снижение процентных ставок, только если не произойдет сильного падения инфляционного роста или серьезного замедления экономики.

В ближайшей перспективе пара евро/доллар останется в диапазоне 1.1100–1.1200. Ключевой публикацией недели станут данные рынка занятости в США за декабрь в пятницу. Релиз за ноябрь был очень сильным, поэтому неизбежно ожидается откат. Согласно прогнозам, в США было создано 160 000 новых рабочих мест в декабре. Если фактические данные окажутся меньше этой цифры, тогда курс пары евро/доллар опять поднимется выше уровня сопротивления 1.1200.

В нашем прогнозе предполагаем снижение курса евро/доллар к уровням поддержки 1.1140, 1.1120 и 1.1100.

Фунт/доллар

Курс фунт/доллар снова снизился к уровню поддержки 1.3085 благодаря восстановлению спроса на американскую валюту.

Показатель деловой активности в строительном секторе Великобритании снизился в декабре к уровню 44.4, хотя ожидалось небольшое восстановление. Британские данные остаются очень слабыми, хотя и есть надежда, что январские показатели несколько улучшатся на фоне победы консерваторов на парламентских выборах.

Сегодня опубликуют индекс деловой активности в секторе услуг, традиционно являющийся наиболее важным для ВВП Великобритании. По прогнозам ожидается небольшой прирост индикатора. Но, если данные снова окажутся хуже предполагаемых, тогда курс фунт/доллар может опуститься к сильному уровню 1.3000.

В краткосрочной перспективе британская валюта продолжит снижаться против американской, поскольку спрос на безопасные активы сохранится на высоком уровне в связи с эскалацией напряженности на Ближнем Востоке. Кроме того, рост британской экономики по-прежнему низкий из-за неопределенности торгового соглашения Великобритании с Евросоюзом.

Даже если Брекзит будет проведен вовремя до 31 января, переходный период продлится в лучшем случае до конца 2020 года. Кроме того, Банк Англии может снизить процентную ставку уже в первом квартале, чтобы поддержать падающее инфляционное давление. Все эти факторы делают новый нисходящий тренд по фунту более вероятным, чем его восстановление.

В нашем прогнозе предполагаем дальнейшее снижение курса фунт/доллар к уровням поддержки 1.3070, 1.3050 и 1.3020.

Золото

Золото резко выросло в цене на открытии азиатской сессии в понедельник и торгуется около уровня 1577 долларов за тройскую унцию. Последний раз котировки достигали этого уровня в начале 2013 года.

Рост напряженности на Ближнем Востоке и угроза войны между США и Ираном привели к росту спроса на безопасные активы. Иранские власти заявили, что откажутся выполнять один из пунктов ядерной сделки 2015 года. Кроме того, парламент Ирака проголосовал за резолюцию, которая призывает правительство прекратить любое иностранное военное присутствие в стране. Президент США Дональд Трамп пообещал максимально жесткие санкции Ираку, если американских военных заставят покинуть их военные базы. На этот раз ситуация на Ближнем Востоке выглядит действительно очень сложной, и в ближайшее время уровень напряженности сохранится на максимальном уровне.

В результате спрос на золото останется высоким, и котировки могут подойти к уровню сопротивления 1600 долларов за унцию уже в ближайшие дни. Аналитики Citigroup называли этот уровень своим ориентиром для золота на 2020 год. Не исключено, что оценки придется пересматривать уже в январе, если эскалация ближневосточного конфликта продолжится.

В нашем прогнозе предполагаем дальнейшее укрепление цены золота к уровням сопротивления 1580, 1582 и 1585 долларов за тройскую унцию.

Нефть

Нефть WTI достигла нового максимального уровня с апреля текущего года на отметке 64.20 долларов за баррель.

В пятницу цены выросли более чем на 2.5 доллара или на 4%, а в понедельник открылись с ценовым разрывом на фоне серьезной эскалации текущих геополитических проблем на Ближнем Востоке. Советник верховного лидера Исламской республики Хусейн Дехган официально заявил, что Иран определённо отомстит за убийство генерала Касема Сулеймани, и эта ответная мера будет направлена против американских военных объектов. Президент США, в свою очередь, заявил об атаке на 52 иранских объекта, если против американских военных будет применена сила.

Между тем настроения вокруг нефтяных рынков по-прежнему подкрепляются оптимизмом торговых соглашений между США и Китаем и сокращением запасов сырой нефти. По данным министерства энергетической информации американские запасы нефти снизились сразу на 11.5 миллионов баррелей на прошлой неделе. Кроме того, количество активных буровых установок в США сократилось еще на 7 единиц, и это поддерживает прогнозы снижения уровня добычи сланцевой нефти в 2020 году. Фундаментальный фон сейчас полностью поддерживает цены на нефть, и даже после сильного роста в последние дни дальнейшее укрепление выглядит вероятным.

В нашем прогнозе предполагаем рост нефти WTI к уровням сопротивления 64.30, 64.50 и 64.75 долларов за баррель.

Криптовалюты

Цена биткойна преодолела уровень сопротивления 5 500 долларов и достигла отметки 5 550. Эфириум укрепился к отметке 139 долларов, а цена XRP достигла уровня 19.70 центов. Общая капитализация рынка криптовалют снова превысила 200 миллиардов долларов после некоторого перерыва.

Рост биткойна в последние дни некоторые аналитики уже называют началом нового глобального восходящего тренда. В мае должен состояться халвинг биткойна, то есть сокращение наполовину награды майнеру за добытый блок. Традиционно это событие ведет к росту цены, поэтому любое укрепление биткойна в ближайшие месяцы будет рассматриваться как предвестник халвинга. По некоторым прогнозам, уже к маю цена главной криптовалюты может достигнуть 10 000–12 000 долларов.

Компания Telegram отказалась предоставить Комиссии по ценным бумагам и биржам США информацию о банковских операциях по затратам в рамках ICO на 1.7 миллиарда долларов, проведенного в 2018 году. В связи с этим американский регулятор обратился в суд с требованием выпустить судебный приказ, который заставит компанию раскрыть информацию о расходах собранных средств за последние два года. Адвокаты Telegram обратились к суду с просьбой отклонить ходатайство SEC о предоставлении информации и назвали требование Комиссии по ценным бумагам и биржам США необоснованной попыткой найти компромат на компанию.

В нашем прогнозе ожидаем дальнейшего роста биткойна к уровням сопротивления 5 600, 5 650 и 5 750 долларов. Эфириум может вырасти к отметкам 140, 142 и 145 долларов, а XRP – к уровню 20.00, 20.50 и 21.00 центов.

Новости

В Австралии опубликуют составной индекс PMI от Commonwealth Bank. В Японии выйдет показатель активности в производственном секторе и данные продаж транспортных средств. В Китае станет известен индекс PMI Caixin в секторе услуг.

В Германии опубликуют данные розничных продаж. В Испании, Италии, Франции, Германии, Еврозоне и Великобритании выйдут показатели деловой активности в сфере услуг. В Еврозоне также обнародуют индикатор уверенности инвесторов Sentix и индекс цен производителей.

В Канаде выйдет индекс цен на промышленную продукцию. В США опубликуют индекс деловой активности в секторе услуг Markit.

Прогноз от аналитического центра xCritical.